법원이 회생 절차를 밟고 있던 티몬에 대한 강제인가 결정을 내리기로 했다. 이로써 오아시스의 인수 절차는 예정대로 진행될 전망이다. 서울회생법원 회생3부(정준영 법원장)는 23일 주식회사 티몬의 관리인이 제출한 회생계획안에 대한 강제인가 결정을 내렸다. 재판부는 "(회생계획안이) 부결됐다고 해도 청산가치 보장의 원칙을 준수하고 있는 점, 회생채권자 의결권 총액의 절반 이상인 59.47%가 회생계획안에 동의하고 있는 점, 회생 계획 인가 전 성사된 인수합병(M&A)을 통해 인수대금이 모두 납입돼 회생계획안 수행가능성이 매우 높은 점"을 고려했다고 밝혔다. 아울러 "회생계획안이 인가되면 사업을 계속 영위할 수 있어 근로자의 고용보장에도 도움이 되는 점 등"을 고려해 "(회생계획안 인가가) 회생담보권자, 회생채권자, 근로자 및 기타 모든 이해관계인의 이익에 부합한다고 판단한다"고 설명했다. 앞서 재판부는 지난 20일 티몬을 주식회사 오아시스가 인수하는 내용을 담은 회생계획안에 대한 관계인집회를 열고 결의를 진행했지만, 동의 요건을 충족하지 못해 부결됐다고 밝혔다. 재판부는 회생계획안 결의를 위해 △회생담보권자조 △중소상공인·소비자 등 상거래채권 회생채권자조 △일반 회생채권자조 등 세 개 조로 나눠 표결을 진행했다. 이 가운데 회생담보권자조는 100%, 일반 회생채권자조는 82.16%의 동의율을 기록했지만, 상거래채권자조의 동의율이 43.48%에 그쳐 전체 계획안은 부결됐다. 현행법상 회생계획안이 통과되기 위해선 담보권자조의 경우 의결권 총액의 4분의 3 이상, 각 채권자조는 의결권 총액의 3분의 2 이상을 가진 자의 동의가 동시에 필요하다. 이날 법원의 강제인가 결정이 나오면서 향후 티몬 측은 회생계획안에 따라 변제 계획을 이행하게 된다. 또한 이번 강제 인가 결정으로 오아시스와 인수합병을 통해 정상화에 속도가 붙을 것으로 보인다. 최은솔 기자
2025-06-23 18:05:55[파이낸셜뉴스]회생절차를 밟고 있던 티몬에 대한 오아시스의 인수가 채권자 동의 요건을 충족하지 못해 불발됐다. 법원은 오는 23일 티몬의 회생절차 폐지 여부를 최종 결정할 예정이다. 20일 서울회생법원 회생3부(정준영 법원장)는 이날 주식회사 티몬을 주식회사 오아시스가 인수하는 내용을 담은 회생계획안에 대해 관계인집회를 열고 결의를 진행했지만, 동의 요건을 충족하지 못해 부결됐다고 밝혔다. 재판부는 회생계획안 결의를 위해 △회생담보권자조 △중소상공인·소비자 등 상거래채권 회생채권자조 △일반 회생채권자조 등 세 개 조로 나눠 표결을 진행했다. 이 가운데 회생담보권자조는 100%, 일반 회생채권자조는 82.16%의 동의율을 기록했지만, 상거래채권자조의 동의율이 43.48%에 그쳐 전체 계획안은 부결됐다. 현행법상 회생계획안이 통과되기 위해선 담보권자조의 경우 의결권 총액의 4분의 3 이상, 각 채권자조는 의결권 총액의 3분의 2 이상을 가진 자의 동의가 동시에 필요하다. 회생계획안이 부결되면서 티몬의 회생절차는 폐지 위기에 놓이게 됐다. 서울회생법원은 티몬 관리인이 재판부에 강제인가 결정을 요청하는 의견을 진술했다고 밝혔다. 이는 계획안이 가결돼 통과한 것과 동일한 효력을 발휘한다. 재판부의 최종 결정은 오는 23일 나온다. 재판부는 강제인가 결정과 회생절차 폐지 가운데 결정을 내리게 된다. 서울회생법원은 "관리인이 제출한 회생계획안의 내용, 회생계획안에 대한 관계인집회 결과, 채무자 관리인 및 이해관계인들의 의견진술 등을 종합적으로 고려하겠다"고 밝혔다. scottchoi15@fnnews.com 최은솔 기자
2025-06-20 17:49:26[파이낸셜뉴스] 기업회생절차(법정관리)중인 홈플러스의 청산가치가 계속기업가치를 1조2000억원 웃돈다는 재무 조사 결과가 나왔다. 이에 따라 홈플러스는 회생계획 인가 전 인수합병(M&A) 추진을 본격화한다. 12일 홈플러스에 따르면 법원이 지정한 조사위원인 삼일회계법인이 이날 오후 홈플러스 본사에서 채권단을 대상으로 '조사보고서 설명회'를 개최했다. 이번 설명회는 법원이 지정한 조사위원(삼일회계법인)이 지난 3월부터 3개월여 동안 작성한 조사보고서를 법원에 제출함에 따라 채권단에 조사보고서 내용과 향후 진행 계획을 설명하기 위해 마련됐다. 조사결과 청산가치가 더 높게 나오면서 법정관리인은 조사위원의 권고로 13일 법원에 '인가 전 M&A'를 신청할 계획이라고 밝혔다. 법원이 회생계획 인가 전 M&A 추진을 승인하면 다음 달 10일로 예정된 회생계획안 제출 시기가 M&A 완료 이후로 미뤄진다. 다만 관리인은 조사위원 보고서와 달리 청산가치보다 계속기업가치가 더 높다고 보고 이 부분에 대한 관리인 의견서를 법원에 제출하겠다는 입장이다. 조사보고서는 홈플러스가 회생절차에 이르게 된 주요 원인으로 고정비 성격의 원가가 지속적으로 인상되는 사업구조, 코로나 팬데믹과 소매유통업의 온라인 전환, 신용등급 하락으로 인한 유동성 위기 발생 가능성 등 3가지를 꼽았다. 일각에서 최대주주인 MBK의 무리한 경영 요인으로 지적한 차입이나 자산매각은 이유로 들지 않았다. 또 홈플러스의 계속기업가치가 약 2조5000억원에 달하지만, 청산가치(약 3조7000억원)가 약 1조2000억원 더 높은 것으로 나왔다. 계속기업가치는 홈플러스가 향후 10년간 영업을 통해 벌어들이는 잉여현금흐름의 현재가치를 평가한 것이다. 홈플러스의 자산은 6조8000억원으로 부채(2조9000억원)를 크게 상회한다. 홈플러스 관계자는 "인가 전 M&A가 성공적으로 진행되면 인수자금 형태로 유입되는 신규자금을 통해 채권단은 조기에 채권을 회수할 수 있다"며 "영업 지속을 통해 고용안정은 물론 협력사도 안정을 되찾는 등 빠르게 정상화가 이뤄질 수 있을 것"이라고 전했다. wonder@fnnews.com 정상희 기자
2025-06-12 14:46:42[파이낸셜뉴스] 기업회생절차(법정관리) 중인 홈플러스가 회생계획안에 인수합병(M&A) 추진 계획을 반영할 것으로 보인다. 구체적인 현금흐름 개선과 채무 상환 방안도 담기며, 법원의 인가 결정이 내려지면 MBK가 본격적으로 새주인 찾기에 나설 전망이다. 11일 업계에 따르면 회생조사위원으로 지정된 삼일회계법인은 오는 12일 법원에 홈플러스의 자산과 부채 규모, 현금흐름 상황 등을 토대로 계속기업가치와 청산가치를 판단한 조사보고서를 제출할 예정이다. 홈플러스는 회생 개시 후 정상영업에 집중하면서 회생계획 인가 전 M&A를 추진하지는 않았으나, 통상 M&A 관련 내용이 포함되는 것을 감안할 때 홈플러스 회생계획안에도 관련 내용이 반영될 가능성이 높다. 홈플러스의 부채는 메리츠 계열 3개사에서 빌린 1조2000억원을 포함해 2조원대이고, 자가 보유 점포의 가치를 더한 부동산 자산은 4조7000억원 규모다. 회생 개시 전에 추진하던 슈퍼마켓 부문인 홈플러스 익스프레스만 분할 매각할 가능성도 있다. 홈플러스는 이미 지난해 6월부터 홈플러스 익스프레스 분할 매각에 나서 관심을 보이는 기업을 찾았으나 회생 개시로 중단한 것으로 알려졌다. 메리츠에서 담보권을 실행해 점포를 매각하겠다고 하지 않는 한 자가 점포 정리는 회생계획안에 포함되지 않는다. 다만, 임대료 협상이 끝까지 결렬된 임대 점포는 폐점이 예상된다. 현재 홈플러스는 68개 임대점포 가운데 41개점의 건물주와 임대료 인하를 합의했고, 7개점과도 타결을 기대하고 있다. 남은 20개점과는 협상에 난항을 겪고 있다. wonder@fnnews.com 정상희 기자
2025-06-11 15:19:42[파이낸셜뉴스] 기업회생 절차(법정관리)를 밟고 있는 온라인 명품 플랫폼 발란은 서울회생법원으로부터 인수합병(M&A) 추진 허가를 받아 조기 경영 정상화에 나선다고 21일 밝혔다. 발란은 이달 11일 법원에 회생계획 인가 전 M&A 추진을 신청해 지난 17일 허가를 받았다. 이에 따라 발란은 지난해 기준 국내 1~5위 회계법인에 매각주관사 선정을 위한 용역제안서(RFP)를 발송했다고 설명했다. 주관사 선정 평가는 회생법원위원(CRO)과 자문변호사, 관리인(대표이사) 등 3인으로 구성된 심사단이 한다. 주관사가 선정되면 최대 6개월까지 M&A를 추진할 수 있고 필요시 기간 연장도 가능하다. 매각 절차는 우선협상대상자를 미리 정해두고 공개 입찰을 병행하는 '스토킹 호스(Stalking Horse)' 방식으로 진행된다. 발란 측은 "법원의 회생계획 인가 전 M&A 추진 허가가 조기 경영정상화와 사업 안정성 확보의 중요한 계기가 될 것"이라면서 "M&A로 외부 자금을 유치해 입점사 상거래 채권 변제와 구성원 고용 보장에 힘쓰겠다"고 밝혔다. clean@fnnews.com 이정화 기자
2025-04-21 10:46:01[파이낸셜뉴스] 회생절차를 밟던 저비용항공사(LCC) 하이에어가 법원의 인가 결정을 받았다. 21일 법조계에 따르면 서울회생법원 회생17부(양민호 부장판사)는 전날 하이에어의 회생계획안 심리와 가결을 위해 관계인 집회를 열고, 하이에어가 제출한 최종 회생계획안에 대해 인가 결정을 내렸다. 인가 결정이 이뤄지면 채무자는 회생채권과 회생담보권에 대해 책임이 면제된다. 제시된 계획안은 회생담보권자 100%, 회생채권자 84.81% 동의를 얻어 가결 요건을 충족했다. 회생계획안은 담보권자와 채권자를 조별로 나눠서 일정 비율 이상 동의가 이뤄져야 한다. 가결 요건은 회생담보권자의 4분의 3 이상, 회생채권자의 조 3분의 2 이상 동의를 얻는 것이다. 지난 2017년 12월 설립된 하이에어는 국내선 5개, 국제선 1개 노선을 운영해 온 국내 유일 소형항공운송기업이다. 하이에어는 지난 2020년 1월부터 상업 운행을 시작했으나, 코로나19로 인한 국내외 이동 제한과 추가 투자 유치 실패 등으로 유동성이 악화됐다. 결국 2023년 9월 항공기 운항을 중단하고 같은 달 서울회생법원에 회생 절차를 신청했다. 회생 절차 동안 하이에어는 법원의 허가를 받아 삼일회계법인을 매각 주간사로 지정하고, 인가 전 인수·합병(M&A) 절차를 추진했다. 지난해 4월 상상인증권 컨소시엄이 우선협상대상자로 선정됐고, 그 다음달 컨소시엄 대표자인 이매진기업금융제사차와 인수 대금 169억원에 M&A를 위한 투자 계약을 체결했다. 이후 하이에어는 인수 주체인 이매진기업금융제사차와 회생계획안 협의를 거쳐 지난해 11월 29일 계획안을 제출했다. 이후 세 차례 수정 끝에 지난 18일 최종안을 법원에 제출했다. 서울회생법원 관계자는 "하이에어의 회생계획이 인가됨에 따라 재무 구조를 대폭 개선하고, 새로운 경영 체제를 구축해 지속 가능한 항공운송기업으로 자리매김하길 기대한다"고 밝혔다. scottchoi15@fnnews.com 최은솔 기자
2025-02-21 10:37:26[파이낸셜뉴스] 시공능력 58위인 신동아건설의 회생절차가 본격적으로 시작된다. 서울회생법원 회생3부(이여진 부장판사)는 22일 신동아건설에 대한 회생절차를 개시했다고 밝혔다. 회생계획안은 오는 6월 26일까지 제출해야 한다. 재판부는 신동아건설의 재무 위기 원인을 두고 “원자재 가격 상승에 따른 수익성 악화, 분양시장 침체에 따른 사업 차질, 공사 미수금 증가 등으로 인해 자금 유동성이 악화됐다”고 설명했다. 재판부는 기존 경영자인 김용선 대표이사를 관리인으로 선임했다. 회생계획안을 검토한 법원은 회생 인가 여부를 결정한다. 회생 가능성이 없다면 파산결정이 내려질 수 있다. 채권자목록은 내달 20일까지 제출해야 하며, 채권 신고는 오는 3월 13일까지 마쳐야 한다. 채권조사기간은 오는 4월 10일까지다. 회생 절차의 조사위원으로는 삼정회계법인이 선임됐으며, 조사보고서는 오는 5월 8일까지 제출될 예정이다. 회생 절차에 이르게 된 사유, 재산가액 평가, 사업 지속 시 가치와 청산 시 가치 등을 평가할 계획이다. 채무자인 신동아건설 측은 오는 5월 29일까지 관계인설명회를 열어야 한다. 이는 회생절차의 이해관계자들에게 채무자의 재산 및 업무 현황, 회생 진행 상황 등을 투명하게 공유하는 자리다. 신동아건설은 지난 6일 법원에 회생절차 개시를 신청했다. 이 회사는 지난해 국토교통부 시공능력 평가순위 58위를 기록한 중견 건설사로, 아파트 브랜드 ‘파밀리에’로 알려져 있다. 지난 2010년 워크아웃(기업 재무구조 개선작업)을 신청한 이후 2019년 11월 워크아웃을 마쳤으나, 5년여 만에 다시 법정관리를 받게 됐다. scottchoi15@fnnews.com 최은솔 기자
2025-01-22 16:30:08[파이낸셜뉴스] 티몬이 지난 10일 서울회생법원으로부터 회생 절차 개시 결정을 받은 가운데 류광진 티몬 대표가 새로운 관리인과 함께 피해회복과 플랫폼 정상화를 위해 노력하겠다고 밝혔다. 판매자와 고객에게 끼친 피해와 우려에 대해서도 재차 사과하며 피해 최소화와 정산 완료에 최선을 다하겠다는 약속도 전했다. 11일 티몬에 따르면 회생 절차 개시에 따라 법정관리인으로 조인철 전 SC제일은행 상무를 선정하고, 조사위원으로는 한영회계법인이 선임됐다. 오는 10월 10일까지 채권자들의 목록을 작성해 회생법원에 제출하고, 10월 11~24일까지는 채권자들이 본인의 채권을 신고할 예정이다. 이후 조사위원인 한영회계법인이 계속기업가치와 청산가치를 판단해 11월 29일까지 조사보고서를 제출하고, 티몬은 12월 27일까지 회생계획안을 제출하게 된다. 티몬 측은 회생절차 준비와 함께 플랫폼 정상화에도 힘쓰겠다고 밝혔다. 티몬은 10월초 에스크로 기반의 정산시스템을 도입해 플랫폼을 새롭게 오픈 예정이다. 이를 위해 지난달 고강도 조직개편을 진행하고, 재무와 자금조직도 신설했다. 최근 기술·개발조직을 회사 내 구축하고 독립 플랫폼으로 역할을 할 수 있는 기반도 마련했다. 류 대표는 "관리인을 지원해 회생절차 및 플랫폼 운영에 필요한 업무를 빠르게 수행하고, 기업인수합병(M&A)에도 속도를 내 법원이 회생계획을 인가하기 전 인수합병을 추진한다는 목표"라면서 "티몬에 관심 있는 기업들이 생각보다 많으며, 구체적으로 인수합병을 논의 중인 곳도 두 군데 있다"고 언급했다. 그러면서 류 대표는 "조사보고서가 나오면 M&A 규모가 확실해지기 때문에 속도가 날 것"이라며 "회생 계획 인가 전 M&A를 목표로 올해 안에 M&A를 추진하고, 피해자 구제와 회사 정상화를 위해 최선을 다할 계획"이라고 설명했다. wonder@fnnews.com 정상희 기자
2024-09-11 13:54:36[파이낸셜뉴스] 아파트 브랜드 '해피트리'로 알려진 '신일'의 회생계획이 법원에서 인가됐다. 서울회생법원 회생15부(나상훈 부장판사)는 신일의 회생계획을 인가했다고 30일 밝혔다. 신일은 부동산 시장 침체로 대량 미분양이 발생한 데다 건설경기 악화에 공사대금 회수 지연, 원자재 가격 상승 등까지 겹치면서 재정난에 빠졌다. 결국 신일은 지난해 5월 31일 회생절차 개시를 신청했고, 같은 해 6월 회생절차가 개시됐다. 이후 신일은 현진에버빌을 우선협상대상자로 인가 전 인수·합병(M&A) 절차 추진 허가를 신청해 법원으로부터 허가를 받았다. 재판부는 지난 4월 현진에버빌을 최종인수 예정자로 확정했다. 지난 5월에는 '지우-현진에버빌 컨소시엄'에 최종 인수예정자 지위를 양도하는 M&A 투자계약 변경을 허가했다. 컨소시엄은 인수대금 107억원을 완납한 데 이어 관계인 집회에서 가결 요건이 충족돼 인가 결정이 내려졌다. 가결을 위해서는 회생담보권자 4분의 3 이상, 회생채권자 3분의 2 이상 동의가 필요하다. unsaid@fnnews.com 강명연 기자
2024-08-30 17:57:51[파이낸셜뉴스] 법원이 강원도 양양국제공항을 모(母)기지로 하는 저비용항공사(LCC) 플라이강원의 회생계획안을 인가했다. 서울회생법원 회생14부(이여진 부장판사)는 23일 관계인 집회를 열고 플라이강원의 회생계획안 인가를 결정했다. 회생계획안이 통과되기 위해선 회생담보권자 4분의 3 이상, 회생채권자 3분의 2 이상 동의가 필요한데, 해당 요건을 충족하면서 인가 결정이 내려졌다. 플라이강원은 강원도 관광사업과 지역 경제 활성화를 목적으로 지난 2016년 4월 설립된 바 있다. 하지만 코로나19 사태에 따른 영업악화로 운영자금 부족 등을 겪으면서 지난해 5월부터 영업이 중단됐다. 대주주인 ㈜아윰이 서울회생법원에 회생절차 개시를 신청했고, 지난해 6월 회생절차가 개시됐다. 개시결정일 기준 플라이강원의 자산은 약 155억원, 부채는 646억원으로 조사됐다. 회생절차를 진행하지 않고 곧바로 청할 경우 청산 가치는 47억원 수준으로 파악됐지만, 운항증명(AOC) 효력 중지로 계속기업가치는 산정할 수 없었다. 법원은 청산가치가 계속기업가치보다 높을 경우 회생절차를 진행하는 것이 적절하지 않지만, 인수·합병(M&A)이 가능할 경우 회생절차를 계속 진행할 수 있다고 판단했다. 다만 적합한 입찰자를 찾지 못해 번번이 무산됐다. 법원은 올해 3월까지 회생계획안 제출 기간을 연장했지만, 이때까지도 플라이강원은 새 주인을 찾지 못해 회생 절차가 중단될 위기에 처했다. 이후 5월 초까지 회생계획안 제출 기간이 재차 연장됐고, 플라이강원은 극적으로 ㈜위닉스와의 M&A를 추진할 수 있게 됐다. 재판부는 5월 31일 우선협상대상자인 위닉스를 최종인수예정자로 확정했고, 플라이강원은 이달 3일 인수대금을 변제재원으로 하는 회생계획안을 제출했다. 이후 위닉스가 인수대금 200억원을 완납했다. 서울회생법원 관계자는 "우여곡절이 많았으나, 재판부가 플라이강원과 여러 이해관계인의 의견을 반영해 회생 절차를 계속 진행함으로써 최종적으로 인수자를 찾고 회생계획안을 인가할 수 있게 됐다"며 "강원도 거점 항공사의 부활, 강원도의 관광사업과 지역 경제 활성화가 이뤄지길 기대한다"고 밝혔다. jisseo@fnnews.com 서민지 기자
2024-07-23 18:58:31