[파이낸셜뉴스] 미래에셋증권은 유로화(EUR)로 매매 가능한 환매조건부채권(RP) 상품을 출시했다고 21일 밝혔다. 신규 출시된 유로화 RP는 수시로 입출금이 가능한 수시형 상품의 경우 세전 연 2.10%(이하 개인·법인, 21일 기준)의 수익률을 제공한다. 또 투자 기간별 차등화된 수익률을 제공하는 약정형 상품의 경우 만기에 따라 세전 연 2.30~2.60%의 수익률을 제공한다. 기존의 미국달러화(USD), 일본엔화(JPY), 중국위안화(CNY) RP 상품에 유로화까지 추가됨으로써 투자자들은 미래에셋증권의 외화 RP 상품을 통해 4대 주요 통화의 자금을 모두 약정 수익률로 운용할 수 있게 됐다. 외화 예탁금에 대해 자동으로 RP를 매매해 주는 서비스인 ‘외화예탁금 자동매수형 RP’상품에도 기존의 미국달러화, 일본엔화, 중국 위안화, 홍콩달러화(HKD) 이외에 유로화가 매매 가능 통화로 추가된다. 해당 서비스 약정을 맺은 계좌의 유로화 예탁금에 대해 세전 연 2.05%의 금리를 지급한다. 이는 유럽 증시에 투자 중인 투자자들의 예탁금 운용에 도움이 될 것으로 보인다. 자동매수형 RP 서비스는 일괄 자동매수를 통해 예수금을 하루만 예치해도 약정 수익률을 지급하고, 온라인 및 영업점을 통해 언제든지 매도가 가능하다. 외화 RP는 외화 또는 원화표시 채권을 담보로 외화자금을 약정 수익률로 단기 운용하는 상품으로, 국내 적격 투자등급 'BBB' 이상의 외화 및 원화표시 채권, 외국정부가 발행한 국채에 투자한다. 만기 이전 중도환매가 가능하며 중도환매하더라도 ‘매수일자 기준 수시형 RP’에 해당하는 수익률을 제공받을 수 있다. 약정기간 중 외화RP 수익률이 변동되더라도 수익률 변경 전 외화 RP를 매수한 고객에게는 계약 시 약정한 수익률이 적용된다. dschoi@fnnews.com 최두선 기자

[파이낸셜뉴스] 한국예탁결제원이 환매조건부채권 시장 정보플랫폼을 구축한다.  한국예탁결제원은 레포(REPO·환매조건부채권) 시장의 각종 정보를 제공하는 서비스인 '레포인사이드'(가칭)의 구축에 착수했다고 20일 밝혔다. 레포 시장은 금융사가 자신의 채권을 담보로 초단기로 돈을 빌리는 곳이다. 레포 차입 대금은 주식·채권·펀드 등 금융시장에서 결제 대금의 원천이 되기 때문에, 대중적 인지도가 낮아도 실제 중요성은 매우 크다. 해당 서비스는 레포 시장의 업권(시장참가자의 세부 업종)·차주신용·담보·포지션 등에 따라 거래 분석 정보를 제공하고 차입 금리 비교를 할 수 있다. 양도성예금증서(CD)·기업어음(CP) 등 단기금융 시장의 주요 지표를 제공하고, 국채·통안증권 등 채권 시장과 관련된 금리 분석 정보도 보여준다. 서비스는 오는 11∼12월 시범 운영을 시작하고, 내년 정식 오픈한다. 시범 운영 때는 서비스가 무료로 제공되며, 부분 유료화 등 세부 정책은 내년 오픈 때 결정할 계획이다. 서비스 개발 실무는 채권평가 전문기관인 'NICE피앤아이'가 맡는다. 예탁원 관계자는 "레포시장의 핵심 지표인 '한국무위험지표금리'(KOFR)의 산출·공시 기관으로서 시장 투명성과 안정성을 제고하는 도구가 필요하다고 봤다. 이번 서비스 개발로 시장가격 불균형 등의 문제 해결에 도움이 됐으면 한다"며 "이번 서비스 출시를 계기로 KOFR를 활용한 금융상품의 거래·출시도 활성화할 것으로 기대한다"고 했다.  zoom@fnnews.com 이주미 기자

[파이낸셜뉴스] 교보증권은 외화 여유 자금을 단기로 투자할 수 있는 외화 환매조건부채권(RP) 상품을 판매한다고 6일 밝혔다. 이 외화 RP 상품은 수시 입출금이 가능한 수시형과 최소 7일부터 최대 365일까지 투자할 수 있는 약정형 2가지로 구성된다. 고객에게 외화표시채권 또는 원화표시채권을 담보로 제공해 안정성을 높였다. 수시형은 세전으로 연 0.3%를, 약정형은 기간별로 연 0.6%∼0.8%의 확정이율을 제공한다. 개인 및 법인고객은 외화 RP 상품을 통해 은행권 외화 예금 수익률보다 높은 금리로 외화 자금을 운용을 할 수 있다. 홍준호 교보증권 자산운용본부장은 “RP 상품 특성상 위험을 최소화 할 수 있도록 설계됐고 국내 신용등급 기준 우량등급 채권을 담보로 안정성을 높였다”라며 “최근 해외 주식 투자가 가파르게 증가하면서 여유 자금에 대한 단기 투자 수단으로 활용이 높을 것이다”라고 말했다. 한편 외화 RP 상품은 교보증권 홈트레이딩시스템(HTS) 'PROVEST K' 및 모바일트레이딩시스템(MTS) 'win.K'에서 외화 RP 약정 등록 후 이용할 수 있다. dschoi@fnnews.com 최두선 기자

[파이낸셜뉴스] 기획재정부와 한국은행은 '경쟁입찰방식 환매조건부 외화채권 매입을 통한 외화유동성 공급 제도' 시행(29일)을 위한 관련 규정과 절차 개정, 시스템 구축 등 사전 준비를 완료했다고 28일 밝혔다.  해당 제도는 외국환평형기금과 한국은행이 외환보유액을 활용하여 국내 금융회사가 보유한 외화채권(미 국채)을 환매조건부로 매입하는 방식으로 미 달러화 자금 공급한다. 외환당국은 하반기 경제정책방향을 통해 외화유동성 공급을 위한 해당 제도 도입 추진을 발표한 바 있다.  이 제도는 앞으로 국내 외화자금시장 수급 상황 등을 감안하여 필요하다고 판단될 경우 적기에 가동될 예정이다. 기재부 관계자는 "해당 제도로 은행의 외화자금 중개 기능 저하시 자금 수급 불안이 외환시장의 시스템 리스크로 전이되는 것을 방지하는 데 기여할 것으로 기대된다"고 말했다. beruf@fnnews.com 이진혁 기자

환매조건부채권(RP)은 금융기관이 우량 채권을 담보로 제공하고 일정 기간 후에 일정한 가격으로 다시 사는 조건으로 판매하는 단기채권이다. 담보로 제공되는 채권의 종류는 국채, 통안증권, 특수채, 금융채, 회사채 등 다양하다. RP 투자는 금융회사와 고객 간에 실제로 채권이 이전되지는 않고 은행예금처럼 RP 통장을 개설해 투자하면 된다. RP 거래형태는 기관 간 RP, 금융기관의 대고객 RP 등이 있다. 기관 간 RP는 금융기관이 일시적인 자금부족을 해소하고 유가증권 활용도를 높이기 위해 다른 금융기관과 거래하는 RP 거래이다. 금융기관의 대고객 RP는 수신상품의 하나로 증권회사가 일정 기간 후 다시 사들인다는 조건으로 고객에게 판매하는 금융상품이다. 대고객 RP의 종류는 수시(자유약정) RP와 기간(약정) RP로 구분할 수 있다. 수시 RP는 사전에 약정한 기간이 따로 없이 보유기간에 따라 차등적으로 금리를 적용하게 된다. 기간 RP는 사전에 정해진 약정기간 동안 보유하기 때문에 수시 RP에 비해 더 높은 약정이자를 받을 수 있고 기간별로 다양한 만기를 선택할 수 있다. 지난 3월말 기준으로 대고객 RP 매도 잔고는 75조원이며, 주로 증권회사가 자금차입의 수단으로 활용하고 있다. 현재 증권회사의 수시 RP 약정이율은 0.9~1.2%, 기간 RP는 1.0~1.3% 수준을 보이고 있다. 기관 간 RP의 1일물은 1.3% 수준에서 거래되며 미달러 RP는 0.6~1.0%의 약정이율이 지급되고 있다. RP는 단기자금을 안정적으로 투자하기에 적합한 상품이다. 소액투자가 가능하고 정기예금보다 상대적으로 높은 금리를 지급받을 수 있으며 국공채 및 우량 회사채 등에 투자되기 때문에 안정성이 매우 높다. RP 금리는 매입 시 금리가 확정되므로 금리가 하락하더라도 약속된 이자를 받는다. 또한 영업시간 내에 수시로 입출금이 가능하나 기간 RP의 경우 만기 전 중도인출 시 중도환매수수료가 발생할 수 있다. 예금자보호법은 적용받지 않는다. 금융투자협회 채권부 이한구 박사

환매조건부채권(RP)은 금융기관이 우량 채권을 담보로 제공하고 일정기간 후에 일정한 가격으로 다시 사는 조건으로 판매하는 단기채권이다. 담보로 제공되는 채권의 종류는 국채, 통안증권, 특수채, 금융채, 회사채 등 다양하다. RP투자는 금융회사와 고객간에 실제로 채권이 이전되지는 않고 은행예금처럼 RP통장을 개설해 투자하면 된다. RP거래 형태는 기관간RP, 금융기관의 대고객RP 등이 있다. 기관간RP는 금융기관이 일시적인 자금부족을 해소하고 유가증권의 활용도를 높이기 위해 다른 금융기관과 거래하는 RP거래이다. 금융기관의 대고객RP는 수신상품의 하나로 증권회사가 일정기간 후 다시 사들인다는 조건으로 고객에게 판매하는 금융상품이다. 대고객RP의 종류는 수시(자유약정)RP와 기간(약정)RP로 구분할 수 있다. 수시RP는 사전에 약정한 기간이 따로 없이 보유기간에 따라 차등적으로 금리를 적용하게 된다. 기간RP는 사전에 정해진 약정기간 동안 보유하기 때문에 수시RP에 비해 더 높은 약정 이자를 받을 수 있고 기간별로 다양한 만기를 선택할 수 있다. 지난 3월말 기준으로 대고객RP 매도 잔고는 75조원이며, 주로 증권회사가 자금차입의 수단으로 활용되고 있다. 현재 증권회사의 수시RP 약정이율은 0.9~1.2%, 기간RP는 1.0~1.3% 수준을 보이고 있다. 기관간RP의 1일물은 1.3%수준에서 거래되며 미달러RP는 0.6~1.0%의 약정이율이 지급되고 있다. RP는 단기자금을 안정적으로 투자하기에 적합한 상품이다. 소액투자가 가능하고 정기예금보다 상대적으로 높은 금리를 지급받을 수 있으며 국공채 및 우량 회사채 등에 투자되기 때문에 안정성이 매우 높다. RP금리는 매입시에 금리가 확정되므로 금리가 하락하더라도 약속된 이자를 받는다. 또한 영업시간내에 수시로 입출금이 가능하나 기간RP의 경우 만기 전 중도 인출시에 중도환매 수수료가 발생할 수 있다. RP는 금융기관이 확정금리를 지급하지만 예금자보호법에 따라 예금보험공사가 보호하지 않음을 유의해야 한다. 금융투자협회 채권부 이한구 박사 

국내 단기금융시장의 대표 거래물인 환매조건부채권(RP) 매매에 대한 리스크 차단을 위해 중앙거래청산소(CCP) 설립방안이 모색되고 있다. 그동안 국내 증권사들은 1∼2일짜리 초단기 자금거래인 콜거래를 대체하기 위해 RP 거래를 크게 늘렸지만 시장 붕괴 시 RP 담보채권이 부실화될 경우 은행과 증권사의 부실전이가 일어날 수 있기 때문이다. CCP는 RP 매도자(차입)와 매수자(자금대여) 사이에서 자금결제 이행을 보장하고 정산하는 곳이다. 즉 RP 담보채권이 부실화돼도 매도자와 매수자는 CCP를 통해 담보를 처분하거나 자금을 거래할 수 있다. 7일 금융투자업계에 따르면 금융위원회와 자본시장연구원 등은 오는 17일 단기금융시장 활성화 및 개선을 위한 공청회를 열기로 했다. 공청회에서는 △RP의 헤어컷 도입 △제2금융권(증권사)의 콜거래 일부 허용 여부 △RP 만기 분산 및 거래 인센티브 △RP CCP 설립 등이 논의된다. 특히 이번 공청회에서는 익일물(1일물)로 90% 이상 쏠린 RP 거래를 기일물, 3일물, 7일물, 30물로 분산시키는 방안도 논의된다. 지난 2011년부터 증권사의 콜거래가 제한되면서 단기자금 조달을 위해 익일물 RP만 거래되고 있다. 지난 3월 40조원에 육박했던 익일물 RP거래 규모는 4일 현재 50조원에 육박했다. 반대로 7일물은 아예 거래가 없거나 1조원 이하 수준으로 거래되고 있다. 3일물 거래는 전무하다. 현재 금융당국은 자기자본 3조원 이상의 종합금융투자사업자에 대한 유동성 비율을 도입하면서 RP 기간물을 세분화하는 방안도 검토할 계획이다. 현재 30일 이하면 익일물이나 기일물 등 원하는 대로 담을 수 있도록 돼있지만 이를 기일물, 익일물, 7일물, 30일물 비율로 세분화해 유동성 비율을 맞추도록 하겠다는 것. 종합금융투자사업자들은 유동성 비율을 맞추기 위해 익일물뿐만 아니라 기일물과 7일물 등을 서로 매매할 수밖에 없다. RP 만기가 다양화되면 금융회사들의 단기 유동성 리스크도 해소할 수 있다는 게 금융당국의 생각이다. maru13@fnnews.com 김현희 기자

우리은행은 계약기간 6개월 기준 연 1.5%를 제공하는 고금리 채권인 환매조건부채권(RP)을 총 3000억원 한도로 판매한다고 5일 밝혔다. RP는 은행이 보유하고 있는 채권을 고객에게 매도하고 일정기간 경과 후 매도금액에 이자 등을 합한 금액으로 은행이 다시 매수하는 조건으로 판매하는 상품이다. 일반 정기예금과 달리 예금보험료와 지준예치금이 부과되지 않아 고객에게 좀 더 높은 금리를 제공해 줄 수 있다. 이번에 판매하는 RP상품은 매도대상채권이 주택금융공사 주택저당채권(MBS)으로, 신용등급은 AAA다. 가입금액은 500만원 이상이지만, 신규 이후 추가 매수분에 대해선 금액제한이 없으며, 계약기간은 91일부터 180일까지 일 단위로 정할 수 있다. 적용금리는 91일 이상 180일 미만은 연 1.4%, 180일은 연 1.5%이다. 특히, 입금건별로 중도해지가 가능하여 가입기간 중 자금이 필요한 경우 인출할 수 있고 담보대출도 가능하다. longss@fnnews.com 성초롱 기자

우리은행은 계약기간 6개월 기준 연 1.5%를 제공하는 고금리 채권인 환매조건부채권(RP)을 총 3000억원 한도로 판매한다고 5일 밝혔다. RP는 은행이 보유하고 있는 채권을 고객에게 매도하고 일정기간 경과 후 매도금액에 이자 등을 합한 금액으로 은행이 다시 매수하는 조건으로 판매하는 상품이다. 일반 정기예금과 달리 예금보험료와 지준예치금이 부과되지 않아 고객에게 좀 더 높은 금리를 제공해 줄 수 있다. 이번에 판매하는 RP상품은 매도대상채권이 주택금융공사 주택저당채권(MBS)으로, 신용등급은 AAA다. 가입금액은 500만원 이상이지만, 신규 이후 추가 매수분에 대해선 금액제한이 없으며, 계약기간은 91일부터 180일까지 일 단위로 정할 수 있다. 적용금리는 91일 이상 180일 미만은 연 1.4%, 180일은 연 1.5%이다. 특히, 입금건별로 중도해지가 가능하여 가입기간 중 자금이 필요한 경우 인출할 수 있고 담보대출도 가능하다. longss@fnnews.com 성초롱 기자

한국은행이 현재 일률적으로 정해져 있는 환매조건부채권(RP) 매입 증거금률을 오는 4월부터 대상 증권의 잔존만기별로 차등화한다. 한은은 통상 105%인 RP 매입시 증거금률(담보 대상 증권의 시가에 대한 신용공여액 비율)을 △잔존만기 1년이하 △1∼3년이하 △3∼5년이하 △5∼10년이하 △10년 초과 등 5개 구간으로 세분화한다고 29일 밝혔다. 국채·정부보증채·통화안정증권의 증거금률은 잔존만기에 따라 102∼107%로 차등화된다. 주택금융공사의 주택저당증권(MBS) 증거금률도 104∼110%로 바뀐다. 주금공 MBS은 신용등급이 최하 AA등급은 돼야 한다. 한은 측은 "RP매입은 주로 시장불안시에 유동성을 지원하기 위해 이루어지는데 증거금 부담 완화로 대상기관으로선 확보된 담보 여력을 활용해 추가적인 자금조달이 가능해질 것"이라고 설명했다. ehcho@fnnews.com 조은효 기자